年初以来，伴随着股市调整，作为机构心头好的新能源赛道股轮番回调，包括宁德时代、比亚迪、阳光电源等在内的多只赛道股股价大幅回调，“宁王”甚至一度被万亿俱乐部除名。

随着4月27日触底反弹，以风电、光伏、锂电为代表的新能源板块开始了飙涨模式，在过去一个多月里，几大板块指数纷纷涨超40%甚至50%。今日，新能源赛道继续爆发，领涨两市。

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新能源板块强势拉升

6月17日，以风电、光伏、锂电为代表的新能源赛道成为了A股最亮眼的风景。截至收盘，风电设备板块指数大涨7.4%，电池板块、光伏设备等板块同样迎来拉升。

个股方面，锂电龙头宁德时代盘中涨逾6%，收盘涨幅5.60%。天能重工、金雷股份、运达股份、日月股份、大金重工、天顺风能、振华新材、野马电池、金辰股份等涨停或涨超10%。禾迈股份、上机数控、亿纬锂能、恩捷股份、璞泰来等大幅跟涨。

总的来看，当前的新能源赛道利好消息不断。

消息面上，国家能源局昨日发布数据显示，截至5月底，全国发电装机容量约24.2亿千瓦，同比增长7.9%。其中，风电装机容量约3.4亿千瓦，同比增长17.6%；太阳能发电装机容量约3.3亿千瓦，同比增长24.4%。可以看出，无论是光伏还是风电依旧保持较高的景气度。

此外，锂电方面则受益于新能源车的利好。

6月17日，生态环境部等七部门印发《减污降碳协同增效实施方案》指出，加快新能源车发展，逐步推动公共领域用车电动化，有序推动老旧车辆替换为新能源车辆和非道路移动机械使用新能源清洁能源动力。

全球三大国际评级机构之一惠誉近期也作出预判，2022年中国乘用车市场增速有望回到4%-6%区间，主要增长由电动车贡献。具体而言，惠誉预计2022年中国新能源乘用车批发量将同比增长45%-50%，达480万辆至500万辆，渗透率将超过20%。这一预期在各类市场机构中偏中性，较为积极的预期更是看到550万辆以上。

产业链公司大动作频出

行业高度景气之时，相关产业链的上市公司也是大动作频频。

首先，是锂电产业链。

宁德时代的麒麟电池即将发布。据环 球 网6月17日消息，宁德时代首席科学家吴凯日前在2022世界动力电池大会上表示，即将发布CTP3.0电池，即麒麟电池，明年就能在市场上看到。该电池具备四大优势：其一，不会出现热失控；其二，可满足高压快充；第三，可极大提高电池寿命；第四，比能量提高，同等条件下电量比特斯拉的4680电池提升了13%。

藏格矿业昨日公告，公司全资子公司藏格矿业投资与ULT与ULA签署开发Laguna Verde盐湖锂项目的最终协议。三方协商一致同意，由藏格矿业投资通过指定的第三方收购ULT所持ULA的部分股权。公司将向ULT支付1000万美元的购买价格，并分期向ULA投资4000万美元，以获得ULA 65%的股权。ULA将勘探并开发Laguna Verde盐湖锂项目，并在未来成为阿根廷开发其他盐湖锂项目的平台。

江特电机在互动平台表示，关于公司两条锂辉石线的混线改造情况，第一条产线改造已于5月中旬完成，目前生产稳定，另一条产线改造公司争取尽快完成。此外，几个锂矿项目也在积极推进中。受利好提振，江特电机涨停，股价创年内新高。

光伏产业链中也有多家公司加码布局。

安彩高科今日公告，与晶澳太阳能签订销售光伏玻璃的战略合作协议，预计销售约8910万㎡光伏玻璃，合同期限三年，预计总金额约25.39亿元，占上市公司去年总营收76%。受利好提振，安彩高科一字涨停。

市值仅有85亿元的金刚玻璃更是公告称，拟投资41.92亿元建4.8GW高效异质结电池片(一种高效晶硅太阳能电池)及组件项目，建设周期为18个月，分两期投建。今年以来，金刚玻璃异质结电池组件项目持续推进，但此次耗资逾40亿元，对于金刚玻璃的体量而言，颇有“小马拉大车”之感。不过，对于股价的提振是十分明显的，截至收盘金刚玻璃大涨7.78%。

赛道股有何主线？

新能源赛道的大热，让投资者重新投入了更多了的注意力。景气赛道的配置思路是否需要转换？未来细分方向又该如何选择？对于新能源赛道的看法，多家券商近期发布了各自的研究观点。

平安证券指出，风电方面，业绩的修复和预期的构建有望驱动下半年风电板块投资机会，建议关注海上风电以及陆上风电两条主线。海上风电有望迎来国内外需求共振，推荐大金重工、东方电缆、明阳智能等；陆上风电受益于分散式风电等应用场景的打开，风机及零部件供需格局有望改善，推荐日月股份、金风科技等。

光伏方面，行业景气度持续提升，预期2023年硅料供给大幅释放后终端需求有望继续高成长，2023年光伏产业繁荣可期，重视下半年业绩超预期以及估值切换带来的投资机会。看好可能具有α的新型电池、组件、逆变器、金刚线等环节，推荐隆基股份、美畅股份、通威股份等，建议关注禾迈股份、晶澳科技等。

中原证券指出，全球能源大变革，欧美加快推进新能源革命进度。中国坚决稳定经济增长，政策持续加码新能源。下半年机械行业的投资观点是继续聚焦高景气度方向，左手新能源，右手稳增长。

锂电设备方面，动力电池扩产持续，锂电设备走出海外成为全球龙头。重点推荐宁德时代战略入股；锂电设备市场份额高，具备整线设备供应能力的龙头先导智能；受益激光加工渗透率提升的激光锂电设备新军海目星。

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